KBSV cho biết, quý II/2021, Ngân hàng TMCP Đầu tư Phát triển Việt Nam (BID – sàn HOSE) có kết quả kinh doanh tăng trưởng tích cực giúp lợi nhuận sau thuế đạt 3.739 tỷ đồng (tăng 39,2% so với quý trước, tăng 85.0% so với cùng kỳ năm ngoái).
Quý II/2021, LNST của BIDV tăng 85.0% so với cùng kỳ năm trước - Ảnh minh họa (BIDV).
Dư nợ cho vay khách hàng ghi nhận mức tăng trưởng tốt trong quý II/2021 (tăng 5,2% so với quý trước, tăng 13,3% so với cùng kỳ năm ngoái).
Trong báo cáo được cập nhật mới đây đối với Ngân hàng TMCP Đầu tư Phát triển Việt Nam (Mã: BID), Chứng khoán KB Việt Nam (KBSV) cho biết NIM quý II/2021 đạt 3.0% (tăng 16 bps so với quý trước, tăng 79 bps so với cùng kỳ năm ngoái) do: Lãi suất bình quân đầu ra tăng 6 bps so với cùng kỳ năm ngoái chủ yếu nhờ sự cải thiện lãi cho vay khách hàng; Chi phí vốn đầu vào tiếp tục giảm 10 bps theo xu hướng chung của toàn hệ thống ngân hàng.
Tỷ lệ nợ xấu quý II/2021 đạt 1,63%, giảm 13bps so với quý trước. Trong kì, BID đẩy mạnh trích lập 8.251 tỷ đồng (tăng 15.0% so với quý trước, tăng 91.0% so với cùng kỳ năm ngoái), qua đó tăng tỷ lệ bao phủ nợ xấu lên 131.3% (+23.7% điểm so với quý trước). BID dự kiến sẽ trích lập khoảng 5 nghìn tỷ đồng cho phần nợ tái cơ cấu này theo thông tư 03/2021.
“Chúng tôi dự báo lợi nhuận sau thuế năm 2021 đạt 9.734 tỷ đồng, tăng 34.8% so với cùng kỳ năm ngoái, điều chỉnh giảm 5.5% so với dự phóng cũ phản ánh ảnh hưởng của dịch Covid-19. Chúng tôi dự báo lợi nhuận sau thuế năm 2022 đạt 13.832 tỷ đồng, tăng 42,1% so với cùng kỳ năm ngoái phản ánh nhu cầu vay tăng mạnh sau dịch cùng chất lượng tài sản được cải thiện” – KBSV cho biết.
Dựa trên kết quả định giá, triển vọng kinh doanh cũng như xem xét các yếu tố rủi ro có thể phát sinh, chúng tôi khuyến nghị mua đối với cổ phiếu BID. Giá mục tiêu là 46.400 đồng/cp, cao hơn 18.6% so với giá tại ngày 06/09/2021.
Trên thị trường, kết thúc phiên giao dịch ngày 8/9, cổ phiếu BID giảm 0,3% xuống mức 39.600 đồng/cổ phiếu.
Nhật Minh
Theo KTDU